市场行情 市场行情
投资理念:股票基本面分析

股票的基本面分析是最重要的投资方式之一。许多投资者会说,如果你没有进行基本面分析,你只是赌博或猜测。虽然有许多投资策略,但在大多数情况下,你可以将其风格追溯到基本面分析。

在你开始将分析付诸实践之前,你需要满足许多方面。这包括了解财务报表,SEC文件,估值技术和其他各种经济因素。当使用股票的基本面分析来确定证券的价值时,它会以一种关注影响公司实际财务业绩的因素的方式这样做。

基本上,如果你能弄清楚公司是否真的做得好,那么这就是股价应该跟随的迹象。

四个基本问题

依靠公司实际业务的这些基本业绩指标有助于投资者忽视证券的价格变动。相反,他们专注于业务的财务实力。

作为投资者,财务分析应该为你解决一些问题?

  • 公司真的是在盈利么?

  • 收入是否一直在增加?

  • 公司是否具有竞争力以适应市场的未来?

  • 债务能够偿还还是债务过多?

必须指出的是,这些问题只是划伤了表面。有很多方法可以考虑和确定公司用于投资目的的内在力量。

可以对任何类型的证券进行基本分析,包括股票,债券,衍生品等。只要你的分析基于经济基本价值观。

你将要看到的一些明显的参考点包括利润和收入等。

简单地说,如果那些表现良好,那么你所关注的公司就是正确的开始。但随着定量基本面数量的变化,它当然会变得更加复杂。

任何具有数值或可以轻松测量的东西都值得研究。更多的例子包括:

  • 财务比率

  • 图表

  • 重要财务报表指标(净利润,经营现金流等)

  • 股本回报率(ROE)

  • 资产回报率(ROA)

  • 前景

  • 过去的表现

现在,定性指标的交集有助于将所有这些联系在一起,以获得更为宏观的基本面图景。

两种分析方法都不能取代另一种方法。他们可以一起帮助确定股票是否值得投资。

比如说股票是亚马逊。在查看股票并应用基本面分析时,投资者可以审查净收入,年度股息支付,市盈率,然后考虑其他定性问题。

例如,高层管理人员就公司的方向说了些什么。或考虑到全球品牌认知度并进入充满希望的市场。

所有这些都有助于形成基本分析的基础。

总是加入混合物的一些好的比率将包括:市盈率,净资产收益率和股息收益率。

一旦你对分析公司有一般感觉,最好学习如何翻找资产负债表,利润,收入和现金流等事项。

学习这个的最好方法就是做。最终这些数字将开始有意义。

你很快就能将所有这些信息收集到一个单一点。这被称为内在价值。

基本面分析通常与股票在市场上的感知当前价值不匹配。

你尝试达到的“真正价值” – 内在价值 – 只能通过基本面分析找到。

被低估的买入

例如,让我们假设一家公司的股票交易价格为66美元。经过对公司和基本面的长期研究,发现它的真实价值为75美元。

通过分析和努力工作,你发现该库存被低估了。

目标是在股票价格低于其内在价值时买入股票。相反,如果你认为股票因卖空而被高估,你也可以这样做。

基本面分析的主要原则之一是股票市场最终应该自我纠正以反映基本面。

这需要多长时间才有人猜测。这可能是几个季度或持续十年。

处理变量

获得公司的内在价值和随后的库存是这种方法的基础。

但即使在尽职尽责之后,仍有许多变数仍在发挥作用。 你永远无法确定内在值是否已考虑所有变量。

但它比在市场上投掷盲镖更好。在2008年的经济衰退和金融危机期间,由于基本面的原因,许多公司继续运营而没有出现重大问题。

通常情况下,拥有严格和良好商业惯例的公司仍在支付股息并发展业务。

他们当然受到市中心整体市场的影响,但随着股市的上涨,它们成为新一轮危机后时代蓬勃发展的第一轮公司。

这真的归结为基础知识。如果市场上出现过度恐慌或者你所在行业出现某种奇怪的突发事件,那么如果采取基本面措施,这些就不那么令人担忧了。

现在,如果你担心公司正在向新的所有者走向糟糕的方向,或者利润率看起来不稳定,那么这可能是出售或重新考虑投资公司的原因。

虽然即使是经验最丰富的金融分析师,投资世界也可能是危险的,而且是完全随机的,但我们知道基本面在投资决策制定过程中起到了前景的作用,这是令人欣慰的。


免责申明:本文来源于网络,内容仅供参考不构成投资建议,不做买卖依据,投资者据此操作,风险自担,更多精彩内容请关注我们!



推荐阅读
  • 推荐
  • 财经
  • 股市
  • 投教
  • 热点
  • 36311
    阅读数
  • 329
    文章数
  1. 如何看股票k线图缺口
  2. 如何看股票走势图,分析股价走势K线图
  3. 股票跳水怎么应对 股票跳水是什么意思
  4. 为什么说不能死扛一个股票,该割肉一定要割肉?
  5. 实战中如何调仓换股 调仓换股是什么意思
  6. 股票交易金叉的3种简单使用方法
  7. 什么是股票黄金分割线,如何利用黄金分割炒股
  8. 股票市场的波动如何影响投资组合
  9. 股票交易量小说明什么 成交量与量比
  10. 新手炒股如何守住盈利,稳赚不亏
  11. 更多文章
热门话题
热门文章
推荐作家
  • 牛市的时候,看多的观点总是显得特别睿智; 熊市的时候,悲观的观点总会显得特别深邃。
  • 具备丰富的证券从业经验,专注于二级市场和宏观经济的分析与研究!
  • “我炒股绝对不会赔,八成仓买了中字头股票,二成仓买了意外人身险。股市涨我就赚,股市跌我就跳楼,赔率1:4,怎么都值!”
  • 把握股市动态 深度分析股票知识